快速查题-注册会计师试题

下列关于采用宽松的流动资产投资政策的说法，正确的有（）。

D公司是专门销售甲产品的批发商。为促进销售，目前公司拟研究改进信用政策。相关资料如下：

  (1)该公司目前（2015年）的年销售量为60000件，平均存货量1000件。该产品单位售价100元，单位进货成本50元。

  (2)该公司目前采用的信用政策是“2/30，n/60”。按总销售量计算，30%的客户在第30天付款，50%的客户在第60天付款，其余20%的客户平均逾期30天付款，全年收账费用为逾期账款的2%。

  (3)为提升销售量并缩短平均收现期，2016年公司计划加大现金折扣力度和收款力度，将信用政策变更为“5/10，3/30，n/60”，同时将全年收账费用占逾期账款的比例提高到5%。采取这两项措施后，预期销售量将增加10%。按总销售量计算，预计20%的客户在第10天付款，40%的客户在第30天付款，35%的客户在第60天付款，其余客户平均逾期20天付款。此外，为适应销售的增长，保证及时供货，2016年的平均存货量提高到1200件。除上述各项变动外，其他数据维持2015年的水平不变。

  (4)假设等风险投资要求的报酬率为10%，一年按360天计算。

要求：

  (1)计算改变信用政策前的平均收现期、应收账款应计利息、存货应计利息、现金折扣成本及收账费用；

  (2)计算改变信用政策后的平均收现期、应收账款应计利息、存货应计利息、现金折扣成本及收账费用；

  (3)计算改变信用政策的税前损益，并判断D公司是否应该实施新的信用政策。

某公司拟使用短期借款进行筹资。下列借款条件中，不会导致实际利率高于名义利率的是(    )。

某企业生产经营淡季时占用流动资产40万元，长期资产120万元，生产经营旺季还要增加30万元的临时性存货需求，若企业股东权益为90万元，长期负债为60万元，无自发性流动负债，其余则要靠借入短期负债解决资金来源，该企业实行的是(    )。

甲公司向银行借款900万元，年利率为8%，期限1年，到期还本付息，银行要求按借款金额的15%保持补偿性余额（银行按2%付息）。该借款的有效年利率为（ ）。

甲公司按2/10，N/40的信用条件购入货物，该公司放弃现金折扣的年成本（一年按360天计算）是（　）。

某企业向银行借款600万元，期限为1年，名义利率为12%，按照贴现法付息，银行要求的补偿性余额比例是10%，该项借款的有效年利率为(    )。

计算该企业上年的下列指标：

①变动成本总额；

②以销售收入为基础计算的变动成本率。

计算乙方案的下列指标：

①应收账款平均余额（全年按360天计算）；

②维持应收账款所需资金；

③应收账款机会成本。

计算甲、乙两方案信用成本后收益。

为该企业作出采取何种信用政策的决策，并说明理由。

某企业生产经营淡季时占用流动资产50万元，长期资产90万元，生产经营旺季还要增加30万元的临时性存货需求，若企业权益资本为80万元，长期负债20万元，自发性流动负债10万元，其余则要靠借A短期借款解决资金来源，该企业生产经营旺季的易变现率为(    )。

在保守型筹资策略下，下列结论不正确的有(    )。